要说当下最炽热的科技大佬，非英伟达创始人黄仁勋莫属。

手握AI算力命门，“黄教主”携旗下A100、H100号令全国，这两款芯片是现在“*可以实践处理ChatGPT的GPU”。

就连一直在呼吁暂缓AI研制的马斯克，也很诚实地购买了1万枚英伟达的GPU，以防范愈演愈烈的AI商业军备竞赛。

ChatGPT面世后，我国掀起了一场轰轰烈烈的AIGC“大跃进”，互联网、文娱、游戏、科技企业乃至央企、科研院所都蜂拥而上。 

但人工智能不会随便而来而是需求设备，这就对上游的AI芯片产生了井喷式的需求。但早在上一年8月，美国政府就现已约束了A100、H100及其平等功能的芯片对我国的出口。英伟达也在调整相应参数，既能契合交易禁令，又能满意我国企业的需求。

当下的我国科技企业们正企图迈向AI年代，虽有凌云壮志，但境况却非常为难。暂时抛开产品力不谈，在一哄而上、无限内卷的“大干快上”之下，职业正敏捷变成红海。

我国AI创业者们对上游芯片供给过度依托，而英伟达简直独占算力资源，直接让其以“独占”优势攫取巨额赢利。万亿美金市值的神话，直接表明晰资本商场对这场上下流之间不对等博弈的情绪。

一个还没开端大发展的高科技工业，瞬间就注定了被海外企业掌控命脉的瘦弱工业的命运，乃至和传统得不能再传统的铁矿石差异不大，令人唏嘘无法。

1、AI年代的“微软 英特尔”

AI商战背面不仅是算法的比拼，更是算力的对垒。

此前，有传言称黄仁勋将于6月6日到访上海，会晤小米、腾讯、字节跳动、抱负轿车、比亚迪等我国企业高管。

而在完毕台北之行后，黄仁勋坐上了回来美国的飞机，并没有按期来到大陆。至今也没有再次来华的音讯。

外界盛传黄仁勋来大陆，契合我国需求英伟达的呼声；但他折回来美国，也在情理之中，毕竟在形势如此灵敏的时间，挑动美国政府紧绷的神经并不正确。

向前追溯，英伟达的AI种子耕种于2016年。彼时OpenAI刚刚创建，黄仁勋亲身前去沟通，并捐献了一台搭载有8颗P100芯片的DGX-1，那是英伟达其时最强力的浮点运算GPU。6年后，ChatGPT横空出世，AI浪潮引爆全球，作为其背面的大力支撑者，英伟达顺势坐上了火山口。

比较高功能服务器和通用服务器，AI大模型所需求的服务器除CPU外,还要装备4~8颗GPU，部分高配版乃至调配16颗GPU。

AI商战背面不仅是算法的比拼，更是算力的对垒。大模型自身便是无数个AI服务器的堆叠。并且在推出老练的产品前，厂商们还需求许多芯片进行事前的模拟练习。

上一年7月，美国BIS颁布《出口控制法令》，约束向我国出口先进芯片产品，英伟达A100、H100赫然在列。

两款芯片被制止后，英伟达调整技能参数，以契合交易规则，黄仁勋就曾表明：“在我国，咱们有特别定制的芯片，提供给阿里、百度等我国云厂商，我国草创公司一定会有机会来开发自己的大言语模型。”

他口中的代替品即A800和H800。据称，国内几家头部互联网企业都向英伟达下了1.5万~1.6万枚的订单，金额大概在十亿美金左右。

这明显无法满意蜂拥而至的创业者。何况，就算是*代替品A800，传输速度和运算功能只要A100的七成。现在即便是“阉割版”，A800和H800都现已非常紧俏。

据悉，现在持有量超越1万枚GPU的我国企业不超越5家。其间，具有1万枚英伟达A100的企业至多或许只要阿里云1家。‍

加起来看，国内可用于练习AI大模型的A100大约只要4万~5万枚，适当吃紧。百度在文心一言的冲刺阶段，“简直将整个集团一切的A100都顶了上去。”

供给和需求严峻倒挂，导致价格瞬间狂飙。

H100在网上的价格现已被炒到4万多美金；一枚A100也上升到15万元，有黄牛乃至喊出155万元的惊天报价。

据TrendForce 研讨显现，运转ChatGPT至少需求1万枚A100芯片，而假如以A100的处理才干来预算，GPT-3.5大模型需求2万块GPU来处理数据，大模型商业化的GPT则需求超越3万颗。

可以料想，算力作为一个工业包括的经济价值多么巨大，英伟达的潜在赢利空间有多么惊人。

作为实打实的“硬通货“，AI年代的“英伟达 台积电”就等于PC年代的“英特尔 微软”，也类似于移动年代的“高通 苹果”。

他们站在科技工业的金字塔尖，以极深的技能护城河，竖起独占高墙，攫取巨额赢利。

2、极特别的独占

“只要码农没有GPU。”

AIGC是一个“软硬兼备”的职业，既需求算法也需求算力。但囿于高端芯片的缺位，也就呈现了“国内只要码农没有GPU”的实践情况。

芯片禁令收效前，A100等芯片首要供给云厂商客户。因而，阿里、腾讯、字节跳动、百度等云企业根据芯片储藏，理论具有了征战AI的“入场券”。

由于算力所限，小厂商只能先做小模型；而王慧文、王小川等新入局者只能“先软后硬”，先会集资源优化算法，再考虑芯片等硬件基座。

BAT、字节等互联网巨子，华为、三六零、科大讯飞、商汤、昆仑万维等企业，清华、复旦、中科院等科研院所，再加上一众热血的创业者，纷繁参加战局。不管何种途径，对算力硬件的需求仅仅被逼拖延，但终究不会缺席。

极为火爆的创业潮，是否能让下流需求井喷尚不得而知，但对上游高端芯片的需求暴增已是现实，并且上游供给的弹性极低。

前段时间，OpenAI首席执行官 Sam Altman就表明，公司必需求筹措到1000亿美元，以付出 AI 模型昂扬训的练费用。微软也曾斥资数亿美元从英伟达购入了数万枚A100芯片。

再加上我国企业的需求，为应对暴增的订单，英伟达已向台积电下发“超级急件”，共追加了1万片的制作产能。

但要知道，一枚芯片从规划到制作再到封装测验，终究出厂交给，要阅历IC规划-代工-封装测验等坐落全世界不同区域的不同厂商的杂乱作业。高端GPU的耗时更长。

现在，英伟达GPU交货周期被逼拉长，交给周期从此前的大约一个月，到现在根本都需求三个月或更长，乃至许多新订单要比及年末或更久才干拿到货。马斯克也不由吐槽：“比毒品还难买”。

为此，英伟达还推出了一项“租借服务”，企业可以不必购买芯片，而是以每月3.7万美元的价格租借搭载了A100和H100的超级核算机DGX Cloud。

英伟达之所以能在AI芯片范畴独霸全国，一方面是根据在图形、视觉等专业范畴的长时间沉淀，黄仁勋敏锐地察觉到AI的宽广远景，并为此背注一掷。

2012年，英伟达的一些人工智能的研讨人员发现用GPU练习AI模型，功率远超CPU。自此，英伟达押注GPU，4年后，黄仁勋向OpenAI捐出了*台DGX-1，OpenAI本来需求一年的练习，被压缩到短短一个月。

AI的火种自此开端焚烧。至今，英伟达一家在超算中心范畴独霸9成以上商场份额。

另一方面，则是深度绑定台积电，黄仁勋和台积电创始人张忠谋都是华人，两人不仅是密友，也是商业上的合作伙伴。6月初的台湾之行中，黄仁勋就和张忠谋配偶聚餐。据传，英伟达会在下一代AI GPU中导入台积电的3nm工艺。

要知道，高端芯片是一项极为杂乱的高精密工业，规划芯片是一回事，制作又是另一回事。

现在，全球能牵强抗衡台积电的只要三星和英特尔，而台积电的优势还在进一步扩展。国内*进的厂商中芯世界，与台积电比较还存在两代左右的工艺距离。并且囿于光刻机等高端设备的禁运，国内产品要想在短期内完成高端代替，简直没有或许。

3、难寻的代替者

国内也掀起了一波“造芯运动”。

从提出显卡概念，到主攻GPU，到AI年代的“军火商”，英伟达的*位置遭到了不少觊觎。

早在2021年，高通、微软、英特尔、亚马逊四大巨子就组成“反英伟达联盟”，企图阻击英伟达收买ARM，避免两家构成新的独占。

现在，新的烽火再次燃起，为脱节对英伟达的过度依托，谷歌拿出了第四代TPU，亚马逊、微软、特斯拉、Meta都在研制自己的定制芯片。

国内由于英伟达高端芯片的供给约束，也掀起了一波“造芯运动”。其间，海光信息的DCU深算一号，是国内*能支撑FP64双精度浮点运算的高功能芯片。纸面数据上，海光深算一号根本能发挥出英伟达A100 70%的功能。其股价因而爆发式上涨。

此外，还有寒武纪的思元290系列，景嘉微的 JM9 ，以及燧原科技、壁仞科技等一众草创企业在苦苦追逐。

但对比来看，我国企业和英伟达之间还差着好几个AMD。尽管海光深算一号数据上有A100七成的功力，但海光的DCU（加快核算芯片） 的片间互联功能还有较大的进步空间。

除了功能*，英伟达在架构方面也有*优势。依托革命性的CUDA架构，英伟达对GPU流处理器进行了详尽的分组，将他们转变为一个个小型单元且能独自运转。这样一来，组合起来的GPU就能敷衍自动驾驶、元世界、AI等大型核算场景。

对应摩尔规律，黄仁勋还提了“黄氏规律”：即每隔半年，显卡芯片的功能就会进步一倍，比摩尔规律的速度整整快了两倍。也便是说，英伟达的芯片功能在加快迭代。

刚刚曩昔的台北电脑展 COMPUTEX 2023 上，黄仁勋就拿出了最新的超级核算机DGX GH200，他称其为“巨型 GPU”，装备了超级芯片 GH200，这款产品聚集于生成式人工智能模型练习场景。 

并且，A100仅仅2020年的产品，最新的H100芯片于上一年9月量产。比较A100芯片，H100功能进步六倍，内部包括800亿个晶体管，运用台积电4纳米工艺。而A100的晶体管数量为540亿个。

由于下流商场需求暴增，英伟达对2024第二财季给出了令商场兴奋的指引。营收预期将到达110亿美元，足足比商场预期高出了38亿美元。这直接推进其股价一度暴升30%。

现在看，英伟达处于*的独一档，仅有AMD可以稍微与之抗衡。跟着股价飙升，英伟达成为第七家万亿市值公司，其市值已是AMD 的近5倍，是英特尔的7倍多，这两个从前的老对手现在被远远甩在死后。

英伟达股价体现（2015年1月至今）

也难怪几年前英伟达就曾放出豪言：“即便英特尔将图形核算才干进步10倍，也无法与咱们对抗”，至于AMD，“咱们现已许多年没重视过它了，咱们之间的实力距离是9：0”。

简直难有相匹配的代替品，让英伟达一家独大，在工业链中具有*的议价权，这意味着巨大的赢利。

4、写在最终

“为了核算和人类的未来，我捐出世界上*台DGX-1。”

2016年，黄仁勋来到OpenAI的办公楼，并用记号笔写在DGX-1的机箱上写下了这句话。

6年后，现在，OpenAI掀起的AI巨浪从大洋彼岸而来，席卷大洋彼岸。澎湃汹涌的AIGC创业大潮让英伟达坐享其成。从这个视点看，被捐献的那一台DGX-1太值钱了。

一大批我国厂商的大模型必然会失利离场，但这并不阻碍英伟达作为“军火商”成为这个年代*的赢家。由于失利的AI创业者和成功的AI创业者相同，都要掏钱交给英伟达和黄仁勋。